采用实体现金流量模型进行企业价值评估时，为了计算资本成本，无风险利率需要使用实际利率的情况有()。

A.预测周期特别长

B.β系数较大

C.存在恶性通货膨胀

D.市场风险溢价较高

A.选择长期政府债券的票面利率比较适宜

B.选择短期国库券利率比较适宜

C.必须选择实际的无风险报酬率

D.一般使用名义的无风险报酬率计算资本成本

A、无风险利率

B、无风险利率加违约风险补偿率

C、无风险利率加通货膨胀补偿率

D、无风险利率加通货膨胀补偿率及违约风险补偿率

A．实体现金流量=营业现金净流量-资本支出

B．实体现金流量=营业现金净流量-（净经营长期资产增加+折旧与摊销）

C．实体现金流量=税后经营净利润-净经营资产

D．实体现金流量=股权现金流量+债务现金流量

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

A.无风险利率

B.权益成本

C.加权平均资本成本

D.负债成本

A.企业债券利率

B.国库券利率

C.行业平均成本利润率

D.行业销售利润率

A.BS期权定价模型中的无风险利率应选择长期政府债券的到期收益率

B.利用BS模型进行期权估值时应使用的利率是连续复利

C.利用二叉树模型进行期权估值使用的利率可以是年复利

D.美式期权的价值应当至少等于相应欧式期权的价值

A.通货膨胀率较低时，可选择上市交易的政府长期债券的票面利率作为无风险利率

B.估计β系数时应使用每天的交易数据计算

C.公司三年前发行了较大规模的公司债券，估计市场风险溢价时应使用发行债券日之后的市场平均收益率

D.为了更好地预测长期平均风险溢价，估计市场风险溢价时应使用权益市场的几何平均收益率